驚！1數據恐現「都更爛尾、建商倒閉潮」　他示警：貸款違約已浮出

中央銀行公布114年5月「消費者貸款及建築貸款餘額」統計數據，全體建築貸款年增率僅2.5％，但與都市更新相關的貸款卻年增28.9％，餘額攀升至7,089億元，占建築貸款總額超過兩成，五年來累積增幅更高達307％；此數據引發外界擔心，在總量管控未鬆手的背景下，政策型資金卻快速膨脹，未來是否會有風險外溢的效應。

 

 

央行日前表態，房市信用管制「不鬆綁」，更首度示警「都更貸款年增近3成，違約風險正在升高」。值得注意的是，央行特別點出都更貸款的潛在風險。統計顯示，截至今年5月底，全體銀行都更相關貸款餘額較去年8月底大幅成長20％，年增率更高達28.9％，遠高於一般建築貸款的2.5％。雖然都更與危老重建屬於政策性貸款，但央行強調這些中長期項目仍面臨房市景氣波動風險，近期已有都更建案出現貸款違約情況，值得市場警惕。

 

為此，阿明在《賣厝阿明 知識+》粉專上發文，指出根據最新數據顯示，儘管房市交易量縮，但銀行不動產貸款集中度仍高達37.1％，且都更貸款餘額暴增28.9％，遠超一般建案。更驚人的是，已有都更案開始還不出錢，央行緊急喊話：「別以為政策貸款就零風險！」。阿明也提醒，若都更爛尾潮爆發，恐重演「建商倒閉、地主哭無屋」的惡性循環。

 

房市冷颼颼，不少建商恐怕真的剉咧等！不過，央行重申，即便為都更案，銀行仍會根據「5C分析法」，也就是包括信用、還款能力、資本、擔保品與企業前景等條件進行評估，並非所有申貸案都能順利取得融資。

 

央行也警示，政策型貸款雖具公共目的，但仍是中長期授信，面對市場循環波動並無豁免權，近期部分都更案已傳出違約情形，突顯其中潛藏的財務風險與推案壓力；此外，若將都更貸款排除在貸款集中度指標之外，可能導致市場風險評估失真，反而違背穩健授信原則；央行強調，未來將持續觀察銀行資源配置狀況，必要時將提出對應調整措施。  

 

住展雜誌企研室總監陳炳辰說，直到央行下次理監事會議前，利率應都是維持高水位，而因為第三季恐怕受到颱風、鬼月等利空影響，房貸餘額有可能再降，加上央行也樂見此況。至於如果9份月有機會降息，當然讓利率走勢有所變動，是否帶動房市則不一定，不過全年房市回溫則應是無望。